Schroders ocupă un loc important în lista de subperformanțe de la Spot the Dog

Schroders a reprezentat aproape un sfert din toate fondurile mutuale enumerate într-un raport ca fiind subperformanțe persistente anul trecut, fondurile pe care le gestionează în numele Halifax și Scottish Widows dând puțin semne de întoarcere.

Cel mai recent studiu „Spot the Dog”, publicat de platforma de investiții Bestinvest, deținută de managerul de avere Evelyn Partners, a constatat că numărul total de fonduri mutuale enumerate ca fiind subperformante a crescut de la 31 în august 2022 la 44.

Înăsprirea monetară din a doua jumătate a anului 2022 a atenuat recuperarea fondurilor mutuale, valoarea totală a activelor deținute în fonduri „câine” crescând cu 78,5% de la 10,7 miliarde lire sterline la 19,1 miliarde lire sterline, potrivit raportului. Numărul de fonduri uriașe din listă – cele care dețin peste 1 miliard de lire sterline – sa dublat în perioada de șase luni.

„A existat o tranziție destul de mare pe piețe în ultimul an. Până în 2021, investițiile în creștere au fost lideri”, a declarat Jason Hollands, director general la Evelyn Partners. El a remarcat că o serie de fonduri axate pe valoare au făcut progrese, deoarece managerii puternic ponderați față de companiile mici și mijlocii din Marea Britanie au fost pedepsiți.

Valul de schimbare a inversat averile mai multor administratori de active și a pus o presiune suplimentară asupra altora care au avut în mod regulat performanțe slabe.

Columbia Threadneedle avea patru fonduri pe lista „câinii”, cu 184 de milioane de lire sterline gestionate. A fost inclus trustul pentru situații speciale pentru mai mulți manageri de la Hargreaves Lansdown de 1,8 miliarde de lire sterline, la fel ca și fondul de acțiuni internaționale de 2,2 miliarde de lire sterline al St James’s Place.

Fondurile care au investit în acțiuni de creștere s-au descurcat slab, deoarece boom-ul tehnologic s-a clătinat. Companiile mici și mijlocii au fost expuse în special impactului creșterii inflației și a ratelor dobânzilor. Dar managerii de active s-au concentrat pe acțiuni de valoare, cum ar fi producătorii de bunuri de larg consum, au avut performanțe bune la fel ca cei care au cumpărat companii de resurse.

Aproximativ 900 de fonduri mutuale din Regatul Unit cu o valoare combinată de 611 miliarde de lire sterline au fost analizate de Bestinvest. Orice fonduri care au performat cu cel puțin 5% la un indice corespunzător pe o perioadă de trei ani au fost etichetate „câini”, majoritatea fiind comparate cu indicele MSCI UK All Cap.

Fondurile gestionate de Schroders au reprezentat 10 dintre cei 44 de „câini” din raport, cu active gestionate de aproximativ 7,5 miliarde de lire sterline. Acestea au inclus trei marca Halifax și patru sub numele Scottish Widows, care sunt acum gestionate de Schroders. Potrivit raportului, valoarea de 100 de lire sterline investită în Fondul pentru situații speciale din Halifax acum trei ani valorează acum doar 84 de lire sterline.

Schroders a spus: „Ne revizuim în mod regulat performanța investițiilor pentru a ne asigura că fondurile noastre continuă să răspundă nevoilor clienților noștri și să rămână concentrați pe navigarea oricărei volatilități pe termen scurt a pieței”.

Cu toate acestea, unele grupuri de investiții par să-și fi inversat averea, Invesco deținând doar două fonduri subperformante, fiind în fruntea listei de câțiva ani, cu până la 11 fonduri.

Invesco și-a revizuit stilul de investiție după ce Mark Barnett, cândva protejat al controversatului manager de fond Neil Woodford, a plecat în 2020.

Invesco a spus: „(Performanța) a fost considerabil mai bună pe măsură ce ne apropiem de trei ani sub conducerea lui Ciaran Mallon și James Goldstone.”

Rentabilitatea fondurilor gestionate activ trebuie să fie cântărită în raport cu comisioanele, a spus Hollands, adăugând că noul an fiscal viitor este un moment oportun pentru reevaluarea portofoliilor. El a avertizat investitorii să se uite din nou la fondurile care au suferit modificări de management.

Sursa – www.ft.com

Parteneri

Articole recomandate din rețeaua noastră

Revista IoanaMallorca vrea turiști americani care cheltuiesc mai mult, dar localnicii cer mai puțină aglomerațieNews24242 de copii au ajuns la „Grigore Alexandrescu” după accidente cu trotinete. Aproximativ 10% au avut nevoie de Terapie IntensivăDolce SportRomânia a învins Ucraina cu 3-0 și s-a calificat în sferturile Europeanului de voleiGetPonyA fost lansată licitația pentru 72 de mașini hibride break/SUV cu tracțiune 4×4BravonetHoroscop 20 septembrie 2026. Fecioară și Balanță, feriți-vă de graba altoraLylaHoroscop 20 septembrie 2026. Pești și Berbec, atenție la grabă și cheltuieli