Brokerul de mărfuri Marex ia în considerare listarea la New York, în timp ce încearcă să-și revigoreze planurile pentru o ofertă publică inițială, în cel mai recent semn că piața bursieră din Londra își pierde strălucirea.
Grupul cu sediul la Londra a anulat o listare în capitala britanică în 2021, cu o evaluare vizată între 650 și 800 de milioane de dolari, dar acum evaluează ambele orașe pentru o vânzare de acțiuni care ar putea avea loc la începutul anului viitor, dacă condițiile de piață sunt adecvate.
Directorul executiv Ian Lowitt a declarat într-un interviu că probabila continuare a câștigurilor puternice anul viitor a însemnat că proprietarii de capital privat ai Marex au început să revigoreze planurile de ieșire și că acestea ar putea include o listare.
„Ceea ce vedem în 2023 creează opționalitate pentru acționari. Afacerea ar putea fi propusă pentru IPO „, a spus el. „Este ceva la care oamenii se gândesc, având în vedere performanța firmei”.
Participanții la piață se așteaptă ca evaluarea brokerului, care este controlat din 2010 de JRJ Group, o firmă de capital privat înființată de doi foști bancheri de investiții de la Lehman Brothers, să fie de 1,6 miliarde de dolari până la 1,7 miliarde de dolari, deși consilierii nu au fost încă numiți oficial.
Ca răspuns la întrebările ulterioare, Marex a declarat că a văzut posibilitatea ca listarea să aibă loc fie la Londra, fie la New York.
Compania, care pune în aplicare tranzacții și acoperiri cu instrumente derivate pentru marii producători și consumatori de mărfuri, și-a retras planurile de listare în urmă cu doi ani din cauza condițiilor slabe de pe piață; la momentul respectiv, o mulțime de companii nou listate, inclusiv grupul de livrare de alimente Deliveroo, au înregistrat performanțe scăzute.
Decizia Marex de a plasa New York-ul ca loc de listare alimentează și mai mult dezbaterea cu privire la competitivitatea pieței londoneze, care a fost aprinsă de mai multe companii – inclusiv CHR, cel mai mare grup de materiale de construcții din lume – care au renunțat sau au reconsiderat capitala britanică.
Miercuri, proprietarul Holiday Inn, InterContinental Hotels Group, a avertizat că piața bursieră din Marea Britanie nu este „un loc foarte atractiv” pentru companiile listate.
Recomandat
Revigorarea planurilor de listare a Marex a venit după ce a înregistrat profituri anuale record în 2022, crescând profitul înainte de impozitare cu mai mult de jumătate la 121,7 milioane de dolari la venituri de 702 milioane de dolari, deoarece grupul de servicii financiare a beneficiat de piețele de mărfuri prospere și de ratele dobânzilor mai mari.
Brokerul și-a extins agresiv produsele financiare și zonele geografice prin mai multe achiziții în ultimii ani. Acestea l-au ajutat să își crească afacerile din SUA la aceeași dimensiune cu cele din Europa și, de asemenea, să se extindă în Orientul Mijlociu și în restul Asiei.
Lowitt a declarat că se așteaptă ca profiturile să continue să crească anul viitor, deoarece aceste cifre vor include ED&F Man Capital Markets și anumite afaceri din OTCex, a căror achiziție a finalizat-o la începutul acestui an.
„Am pus bazele pentru un 2023 extraordinar și mai departe”, a spus el.
Cu toate acestea, 2022 nu a fost o călătorie ușoară pentru Marex, care este una dintre cele opt companii care tranzacționează în ringul Bursei de Metale din Londra, deoarece a trebuit să se confrunte cu disfuncționalități ale pieței în timpul crizei de tranzacționare a nichelului din martie anul trecut.
Sursa – www.ft.com
