Împrumuturile pentru consumatori în Spania au atins în octombrie 2025 niveluri nevăzute din ajunul crizei financiare globale. Explozia creditării reflectă atât puterea economiei spaniole, cât și o schimbare de strategie a băncilor către credite mai profitabile dar mai riscante. Noile împrumuturi pentru consum au ajuns la aproape 4,5 miliarde euro lunar, cea mai mare sumă din 2007.
Economia spaniolă alimentează apetitul pentru credite
Economia Spaniei a crescut anul acesta cu o rată dublă față de media Uniunii Europene. Așteptările arată că țara va depăși din nou blocul în 2026. Consumatorii spanioli au devenit mai încrezători să se împrumute pe fondul acestei performanțe economice solide.
„Credem încă că există spațiu pentru creșterea creditării de consum într-un mod sănătos, deoarece piața muncii este foarte solidă”, a declarat Javier Gaztelu, director adjunct și șef al creditării și plăților la Sabadell. Băncile spaniole văd potențial mare de expansiune pe acest segment.
Cifre record la creditarea consumatorilor
Noile împrumuturi pentru consum au atins aproape 4,5 miliarde euro în octombrie. Creșterea de 21,8% față de anul trecut reprezintă totalul lunar cel mai ridicat din 2007. Datele oficiale confirmă această tendință ascendentă dramatică.
Portofoliul de împrumuturi performante pentru consum al Sabadell a crescut cu 19% de la an la an până în septembrie. Aceasta depășește semnificativ creșterea de 5,6% a împrumuturilor ipotecare. Schimbarea de focus către creditul de consum este clară în cifrele băncilor majore.
Cartea totală de împrumuturi pentru consum a băncilor spaniole a crescut cu 7,2% de la an la an. La finele lunii iunie, aceasta ajunsese la 105,9 miliarde euro, aproape de maximul istoric din iulie 2008.
Explozia populației susține cererea
Gaztelu a spus că o creștere bruscă a forței de muncă de la sfârșitul anului 2019 conduce creditarea. Un aflux de lucrători străini împinge populația Spaniei spre un record de aproape 50 de milioane. Forța de muncă extinsă creează mai mulți clienți potențiali pentru bănci.
Creditul de consum reprezintă acum 8,7% din total creditări, în creștere de la 8,3% anul trecut și 5,8% înainte de criză. Analiza Reuters arată o schimbare structurală în compoziția portofoliilor bancare. Băncile pun accent tot mai mare pe acest segment profitabil.
Contrastul cu zona euro
Situația din Spania contrastează puternic cu restul zonei euro. O anchetă a BCE privind creditarea din octombrie a arătat o strângere moderată pentru creditul de consum. Îngrijorările privind perspectivele economice determină băncile europene să fie mai prudente.
Nuria Alvarez, analist la Renta 4, a spus că creditul de consum va fi un motor cheie pentru profitabilitatea bancară spaniolă în 2026. Alături de creditarea corporativă, managementul de active și asigurări, acest segment va conduce rezultatele financiare.
Randamentele atractive pentru bănci
Atracția pentru bănci este clară atunci când privești la cifre. Randamentele la creditarea de consum au atins în medie aproape de trei ori cele 2,67% câștigate la ipoteci în octombrie. Datele băncii centrale arată această diferență semnificativă de profitabilitate.
Randamentele la ipoteci sunt strânse de scăderea ratelor dobânzilor. În schimb, creditele de consum mențin marje mult mai generoase. Această diferență explică reorientarea strategică a băncilor spaniole.
Pentru BBVA, al doilea cel mai mare creditor din Spania, afacerea cu credite de consum și carduri de credit creștea de șase ori mai rapid decât portofoliul ipotecar până în septembrie. Aceste cifre demonstrează schimbarea clară de priorități.
Riscurile cresc moderat
Împrumuturile de consum nesecurizate pot fi riscante pentru creditori. Ratele creditelor neperformante la aceste împrumuturi au crescut la puțin peste 4% în octombrie. Aceasta este aproape dublul neplăților la ipoteci.
Totuși, nivelul actual este foarte departe de vârful de 8,3% atins în iunie 2009. Experții consideră că nivelul actual de neplăți este gestionabil. Piața muncii solidă menține riscul la un nivel acceptabil.
Bankinter a redus anul acesta expunerea în unele portofolii de consum cu risc mai ridicat. Al cincilea cel mai mare creditor din Spania este o excepție. Majoritatea băncilor continuă să-și extindă agresiv portofoliile de credite de consum.
Unicaja și planurile de expansiune
Elvira de la Cruz, de la creditorul de mărime medie Unicaja, a declarat pentru Reuters că se așteaptă ca creditarea de consum să „continue să crească în următorii ani”. Ea a adăugat că ritmul va fi mai scăzut decât cel actual.
Unicaja plănuiește să-și dubleze noile împrumuturi pentru consum până în 2027. Strategia vizează clienți cunoscuți cu venituri stabile. „Vizezi clienți cunoscuți cu venituri stabile, ceea ce minimizează orice neplată potențială, deoarece peste 50% din noul credit de consum este canalizat prin împrumuturi pre-autorizate”, a spus De la Cruz.
Guvernul pregătește măsuri de protecție
Îngrijorările despre creditarea băncilor mainstream sunt limitate atât timp cât ocuparea forței de muncă rămâne puternică. Dar guvernul spaniol este din ce în ce mai îngrijorat de creșterea firmelor nereglementate care emit împrumuturi cu dobândă mare.
În următoarele săptămâni, guvernul va începe un proces care ar include stabilirea de plafoane pentru ratele la liniile de credit revolving. O sursă guvernamentală a spus că acțiunile fac parte dintr-un set mai larg de măsuri pentru implementarea unei directive UE.
Aceste împrumuturi încep cu rate anuale de 18% care pot depăși 1.000%. Combinația perioadelor de rambursare foarte scurte și a comisioanelor fixe creează o spirală nesfârșită a datoriilor. Consumatorii vulnerabili sunt cei mai afectați.
Microîmprumuturile și problema vulnerabilității
Antonio Gallardo, șeful cercetării la asociația de consumatori Asufin, a subliniat gravitatea problemei. În loc să reflecte economia puternică a Spaniei, cererea pentru aceste împrumuturi arată precaritatea financiară a multora. Salariile nu reușesc să țină pasul cu costul vieții.
„Există oameni care au nevoie de finanțare pentru viața lor de zi cu zi, care sunt excluși, chiar și de la carduri de credit, și care apelează la microîmprumuturi. Microîmprumuturile au rate ale dobânzii exorbitante”, a spus el.
Plafoanele propuse vizează protejarea consumatorilor vulnerabili. Guvernul recunoaște că există o lipsă de supraveghere pe piața creditării nebancare. Măsurile vor face parte din transpunerea unei directive europene.
Contextul istoric al creditării spaniole
Creditarea în Spania s-a prăbușit după criza din 2008-2009. Băncile au devenit extrem de prudente după colapsul pieței imobiliare. Consumatorii au evitat datoriile pe fondul șomajului masiv și al incertitudinii economice.
Recuperarea a fost lentă dar constantă. Economia spaniolă și-a revenit treptat, cu piața muncii consolidându-se în ultimii ani. Încrederea consumatorilor s-a restabilit pe măsură ce perspectivele economice s-au îmbunătățit.
Acum, după aproape două decenii, creditarea de consum se apropie de nivelurile pre-criză. Dar contextul este diferit. Băncile sunt mai bine capitalizate, reglementarea este mai strictă și economia pare mai echilibrată decât în 2007-2008.
Perspectivele pentru 2026
Analiștii se așteaptă ca creditarea de consum să rămână un motor important al profitabilității bancare în 2026. Alături de creditarea corporativă și serviciile de wealth management, acest segment va susține rezultatele financiare.
Însă există și riscuri. Dacă economia europeană încetinește mai mult decât se așteaptă, Spania ar putea fi afectată. Dependența de turism și servicii face economia vulnerabilă la șocuri externe.
Ratele dobânzilor rămân un factor cheie. BCE a început să reducă ratele, ceea ce ajută economia dar strânge marjele la ipoteci. Băncile vor continua să compenseze prin expansiunea creditării de consum.
Poziționarea băncilor spaniole
Băncile spaniole sunt optimiste privind viitorul creditării de consum. Piața muncii solidă, creșterea populației și veniturile stabile oferă un fundal favorabil. Managerii de risc monitorizează îndeaproape indicatorii de neplată.
Strategia pare să fie una de expansiune controlată. Băncile vizează clienți cu venituri stabile și istorice bune de credit. Împrumuturile pre-autorizate reduc riscul de neplată semnificativ.
Sectorul bancar spaniol a învățat lecții dureroase din criza anterioară. Gestionarea riscului este acum mai sofisticată, iar standardele de creditare sunt mai stricte decât înainte de 2008. Totuși, creșterea rapidă a creditării de consum merită monitorizare atentă.
Pentru a fi la curent cu toate știrile, urmărește Financiarul.ro și pe Google News
Parteneri
Articole recomandate din rețeaua noastră
Revista IoanaCum închei o zi solicitantă fără să rămâi conectată la serviciu. Un psiholog explică ce poți încerca
News24Un seism produs în Vrancea s-a simțit până în Republica Moldova și Ucraina
Dolce SportFamilia Duckadam nu va primi indemnizația pentru Steaua 1986. Alexandra critică așteptarea de 40 de ani
GetPonyPorsche exclude versiunea electrică a viitorului supercar, invocând lipsa cererii
BravonetNadia Comăneci spune că îi va fi greu să plece de la filmările „Românii au talent”
LylaVoucherele de 800 de lei pentru vacanță în 2026. Ce verifici înainte să rezervi o tabără pentru adulți
